Nến búa và nến người treo cổ

Nến búa và nến người treo cổ có cùng hình dạng: thân nến nhỏ ở phía trên, bóng dưới dài ít nhất gấp đôi thân nến. Sự khác biệt nằm ở bối cảnh. Nến búa xuất hiện sau một đợt giảm giá, nến người treo cổ xuất hiện sau một đợt tăng giá. Trang này đưa ra ngưỡng chính xác và hai ví dụ thật.

Hình dạng của một cây nến búa

Quy tắc HM-1 và HG-1 (in dưới biểu đồ) đặt hình dạng bằng con số. Biên độ cây nến ít nhất 1 ATR. Thân nến (từ mở cửa đến đóng cửa) chiếm 5 đến 35 phần trăm biên độ. Bóng dưới dài ít nhất gấp đôi thân và ít nhất 60 phần trăm biên độ. Bóng trên không quá 10 phần trăm biên độ. Màu của thân không quyết định: nến búa có thể tăng hoặc giảm.

Thân nhỏ ở sát đỉnh biên độ có nghĩa là giá đóng cửa gần mức cao nhất của phiên; bóng dưới dài có nghĩa là mức thấp nhất của phiên nằm xa dưới giá mở cửa và giá đóng cửa. Quy tắc không kiểm tra điều gì khác về phiên đó.

Nến búa sau một đợt giảm, người treo cổ sau một đợt tăng

Tên gọi do bối cảnh quyết định. Theo quy tắc của trang, nến búa đòi hỏi giá đóng cửa phiên trước đó thấp hơn ít nhất 3 ATR so với giá đóng cửa cao nhất của 10 phiên kết thúc tại đó. Nến người treo cổ đòi hỏi giá đóng cửa phiên trước cao hơn ít nhất 3 ATR so với giá đóng cửa thấp nhất của 10 phiên. Cùng một hình dạng giữa thị trường đi ngang không được đặt tên và không được tính.

Điều phân biệt hai cây nến là giá đóng cửa phiên trước thấp hơn hay cao hơn ít nhất 3 ATR so với mức đóng cửa cực trị của 10 phiên kết thúc tại đó.

Vì sao sách giáo khoa chờ cây nến tiếp theo

Sách giáo khoa yêu cầu xác nhận: sau nến búa là một cây nến đóng cửa cao hơn, sau nến người treo cổ là một cây nến đóng cửa thấp hơn. Không có xác nhận đó, mô hình chỉ là mô tả một phiên.

Lưu ý khác biệt với quy tắc của trang: quy tắc chỉ tìm hình dạng và bối cảnh, và coi mô hình hình thành khi cây nến đóng cửa. Xác nhận không phải điều kiện để tìm thấy, vì vậy biểu đồ hiển thị 10 phiên sau để bạn tự đánh giá xem xác nhận có xảy ra hay không.

Hai ví dụ thật trên biểu đồ

Biểu đồ thứ nhất là nến búa trên Vietcombank, được chọn trong 13 lần quy tắc HM-1 tìm thấy ở cả năm công cụ (quỹ chỉ số VN30 4, Vietcombank 3, FPT 2, Hòa Phát 4). Nó hình thành ngày 12 tháng 12 năm 2017 (đường chấm dọc). Phiên kế tiếp (ngày 13 tháng 12 năm 2017) giá đóng cửa giảm 1,57% so với giá đóng cửa của nến búa, và mười phiên sau (ngày 26 tháng 12 năm 2017) tăng 14,99%.

Biểu đồ thứ hai là nến người treo cổ trên Quỹ chỉ số VN30 (E1VFVN30), chọn trong 25 lần HG-1 tìm thấy (quỹ chỉ số VN30 10, Vinamilk 1, Vietcombank 7, Hòa Phát 7). Nó hình thành ngày 16 tháng 10 năm 2020; phiên kế tiếp giá tăng 0,26%, và mười phiên sau giảm 1,32%.

Hai ví dụ chỉ là hai điểm dữ liệu, chọn vì sạch nhất theo thước đo của chính quy tắc chứ không vì diễn biến phía sau. Đừng suy ra kết luận về mô hình từ hai biểu đồ. Trên biểu đồ này nến tăng (đóng cửa cao hơn mở cửa) được vẽ rỗng và nến giảm (đóng cửa thấp hơn mở cửa) được vẽ đặc, nên "nến xanh" và "nến đỏ" trong văn bản tương ứng với nến rỗng và nến đặc.

Giới hạn của nến búa và nến người treo cổ

Nến búa và nến người treo cổ mô tả hành động giá trong một phiên. Chúng không phải hệ thống giao dịch, và không có giá mục tiêu hay điểm dừng lỗ nào được suy ra từ chúng. Trang chỉ ghi lại hình dạng và bối cảnh 10 phiên trước đó.

Số lần tìm thấy cũng cần được đọc đúng: trong 11.375 phiên của năm công cụ, nến búa xuất hiện 13 lần và nến người treo cổ 25 lần. Đó là phép đếm hình dạng thỏa quy tắc, không phải thước đo mô hình hiệu quả thế nào.

Đo hai cây nến đã vẽ

Nến búa Vietcombank ngày 12 tháng 12 năm 2017: mở cửa 30.060,6, cao nhất 30.127,0, thấp nhất 27.605,3, đóng cửa 29.662,4. Biên độ 2.521,6; thân 398,2 hay 15,8% biên độ, bóng trên 2,6% và bóng dưới 81,6%, nằm trong ngưỡng HM-1. Giá đóng cửa phiên trước là 29.596,1.\n\nNến người treo cổ của quỹ chỉ số VN30 ngày 16 tháng 10 năm 2020: mở cửa 15.060, cao nhất 15.150, thấp nhất 14.500, đóng cửa 15.100. Biên độ 650; thân 6,2% biên độ, bóng trên 7,7% và bóng dưới 86,2%, nằm trong ngưỡng HG-1. Giá đóng cửa phiên trước là 15.070.

13 nến búa và 25 nến người treo cổ

Hai quy tắc dùng đúng một hình dạng nến; chỉ bối cảnh 10 phiên trước khác nhau. HM-1 tìm thấy 13 nến búa (0,11% trong 11.375 phiên) và HG-1 tìm thấy 25 nến người treo cổ (0,22%). Quỹ chỉ số VN30 có nhiều nhất ở nến người treo cổ (10), và Vinamilk gần như không có (1 người treo cổ, 0 nến búa). Trang không giải thích sự chênh lệch đó.